You are currently viewing Apa itu Limit dan Stop Orders pada Trading

Apa itu Limit dan Stop Orders pada Trading

  • Post author:
  • Post category:Blog
  • Post last modified:May 25, 2024
  • Reading time:15 mins read

Apa itu Limit Order?

Limit order adalah order yang dapat diterapkan pada posisi terbuka atau yang tertunda. Dalam posisi terbuka, order akan menutup posisi tersebut jika suatu aset mencapai nilai yang telah ditentukan, sehingga memastikan tradingyang menguntungkan. Perintah ini juga dikenal sebagai perintah “ambil untung”. Limit order juga membantu investor membeli atau menjual aset dengan harga tertentu, atau lebih baik. Limit order tersebut hadir dalam dua bentuk: Buy limit order dan Sell limit order. Pesanan batas beli melibatkan pembelian aset pada harga yang ditentukan atau lebih rendah, sedangkan pesanan batas Jual melibatkan penjualan aset pada harga batas atau lebih tinggi. Perintah ini sangat berguna bagi investor, dan sering digunakan, karena memainkan peran penting dalam mengurangi risiko trading, sekaligus mengamankan keuntungan.

Bagaimana Cara Kerja Limit Order?

  • Pesanan Batas Beli
    Pesanan batas beli adalah perintah tertunda untuk membeli suatu aset jika nilainya turun ke atau di bawah nilai yang ditentukan. Trader membuka Buy Limit jika ia yakin nilai aset akan meningkat setelah posisi dibuka.
  • Sell ​​Limit Order
    Sell limit order adalah pending order untuk membuka posisi Sell jika nilai suatu aset meningkat ke atau di atas nilai yang ditentukan. Trader membuka Sell Limit jika ia yakin nilai aset akan turun setelah posisi dibuka.
  • Buy Stop Orders
    Buy Stop Order adalah perintah tertunda untuk membeli suatu aset jika nilainya naik ke atau di atas nilai yang ditentukan. Trader membuka buy stop jika dia yakin bahwa nilai aset akan semakin meningkat setelah posisi dibuka.
  • Sell ​​Stop Orders
    Sell stop order adalah perintah tertunda untuk membuka posisi Jual jika nilai suatu aset turun ke atau di bawah nilai yang ditentukan. Trader membuka Sell Stop jika ia yakin nilai aset akan semakin menurun setelah posisi dibuka.

Apa itu Stop Limit Order?

Stop limit order adalah kombinasi dari stop order dan limit order. Dengan stop limit order, setelah harga stop tertentu tercapai, order tersebut berubah menjadi limit order, dan suatu aset dibeli atau dijual pada harga tertentu atau lebih baik. Perintah ini serupa dengan perintah stop limit pada kuotasi dan stop pada kuotasi. Jenis order ini ideal untuk trader dan investor yang lebih memilih melakukan trading yang memiliki komponen stop order dan limit order.

Bagaimana Cara Menggunakan Limit dan Stop Order?

  1. Temukan posisinya di jendela Open Position, dan klik kanan padanya. Pilih Batasi dan atur preferensi Anda untuk pesanan tersebut.
  2. Di baris posisi yang diinginkan, pilih kolom batas dan klik di atasnya. Kemudian, tetapkan preferensi Anda untuk limit order.
  3. Pada tab trading , pilih batas. Klik pada posisi yang diinginkan di jendela Set Limit Order. Kemudian, tetapkan preferensi Anda untuk limit order.

Mengapa Stop dan Limit Order Sangat Bermanfaat?

Penting untuk menerapkan limit dan stop order sebagai alat manajemen risiko. Hal ini mengurangi kebutuhan investor untuk masuk ke akunnya setiap hari dan memantau posisi mereka. Stop dan limit order akan sangat berguna ketika ada peristiwa pasar besar yang dapat terjadi dalam sekejap. Peristiwa ini umumnya mengejutkan semua investor; namun, menjaga trading Anda dengan aman akan mengunci keuntungan yang Anda tetapkan atau menutup posisi Anda, jika kejadian tersebut membuat trading Anda menjadi lebih buruk. Jika Anda berada di Binomo Anda ketika peristiwa besar melanda perekonomian, limit atau stop order akan dieksekusi lebih cepat daripada tindakan manual apa pun.

Stop dan limit order memungkinkan trader untuk melakukan kontrol lebih besar di pasar. Misalnya, dalam kasus order stop-limit, investor dapat melakukan trading secara pasif dan memanfaatkan peluang ketika retracement di pasar berakhir, dan momentum untuk tren yang berlaku kembali meningkat. Selain itu, pesanan dapat digunakan untuk bergabung dalam pasar yang sedang tren ketika momentumnya meningkat melampaui harga tertentu. Perintah ini juga ideal untuk manajemen risiko yang efektif di pasar. Trader dapat menunggu hingga harga masuk optimal tercapai di pasar sebelum trading dieksekusi. Hal ini memastikan bahwa rasio risiko/imbalan yang menguntungkan tercapai untuk setiap order yang dieksekusi menggunakan pending order ini.

Trader juga dapat menentukan berapa lama stop dan limit order berlaku di pasar. Ini pada dasarnya adalah ‘perhentian waktu’ di pasar. Anda dapat memutuskan apakah order tersebut hanya valid selama sesi trading saat ini, atau dapat dilanjutkan ke sesi berikutnya. Anda juga dapat memutuskan apakah pending order tersebut valid hingga Anda membatalkannya secara manual. Perintah yang berlaku untuk sesi trading saat ini akan kedaluwarsa pada akhir hari jika tidak dieksekusi. Untuk opsi lainnya, order dapat tetap valid hingga akhirnya dieksekusi atau dibatalkan oleh Anda.

Stop order beli/jual membantu trader memanfaatkan kekuatan pasar saat trennya mengarah ke arah tertentu. Limit order beli/jual membantu trader mencapai harga masuk optimal yang akan membatasi eksposur risiko mereka di pasar. Perintah stop-limit beli/jual adalah kombinasi keduanya, dan pesanan tersebut memicu limit order setelah ‘harga stop’ tertentu tercapai. Mereka membantu trader untuk mencapai banyak fleksibilitas dan manajemen risiko optimal ketika memasuki posisi trading di pasar.

Resiko Penggunaan Stop Limit Order

Risiko terbesar dari order stop-limit adalah bahwa order tersebut mungkin tidak dapat dieksekusi di pasar. Pending order tersebut dapat kadaluwarsa atau bahkan dibatalkan jika kondisi harga tidak terpenuhi. Dalam beberapa kasus, harga stop mungkin tercapai, namun limit order tidak terpicu. Parahnya lagi, limit order bisa tercapai, namun tidak akan ada eksekusi jika order lain menghabiskan seluruh saham yang tersedia untuk dijual. Namun hal ini tidak berlaku saat memperdagangkan CFD .

Risiko lain dari order stop-limit adalah pemenuhan sebagian order. Misalnya, jika Anda ingin membeli 1000 lembar saham dasar, namun setelah harga batas yang Anda inginkan tercapai, hanya 500 lembar saham yang tersedia untuk dibeli, Anda masih memiliki pesanan 500 lembar saham lainnya yang belum terisi. Mengingat banyak perusahaan pialang mengenakan komisi atas pesanan yang dieksekusi, Anda mungkin akan membayar komisi tambahan jika pesanan besar Anda dieksekusi dalam beberapa pengisian atau bahkan selama beberapa hari trading .

Menutup Pesanan

Meskipun order stop dan limit dianggap sebagai order pembuka , ada dua jenis order yang digunakan untuk menutup posisi terbuka – keduanya memiliki relevansi yang jauh lebih tinggi ketika mempertimbangkan manajemen risiko. Ini adalah perintah Stop Loss dan Take Profit.

Apa itu Perintah Ambil Untung

Perintah Take Profit ditetapkan pada posisi terbuka untuk menutup posisi tersebut pada harga yang telah ditentukan sebelumnya dan lebih menguntungkan daripada harga pasar saat ini. Tujuannya adalah untuk menutup posisi pada apa yang dianggap oleh trader sebagai “skenario terbaik”, memastikan apa yang menurutnya merupakan keuntungan maksimal sebelum tren berbalik.

Bagaimana Cara Kerja Perintah Ambil Untung?

Perintah Take Profit akan terpicu secara otomatis ketika nilai aset mencapai level yang telah ditentukan. Jika suatu saham dihargai $100 dan naik, trader mungkin berpikir bahwa saham itu bisa naik tidak lebih tinggi dari $120 – titik di mana ia menempatkan pesanan ambil untung – sebelum berbalik arah. Sebaliknya, jika saham sedang turun dan dia yakin keuntungan maksimal pada order jual adalah $80, disitulah dia akan menempatkan TP pada posisi short. Segera setelah aset mencapai level tersebut, platform menutup posisinya, terlepas dari arah mana aset tersebut terus bergerak.

Apa itu Perintah Stop Loss?

Perintah stop loss adalah perintah yang ditetapkan pada posisi terbuka yang akan menutup perdagangan pada harga yang telah ditentukan sebelumnya dan kurang menguntungkan dibandingkan harga pasar saat ini. Tujuan penggunaan perintah Stop Loss adalah untuk membatasi kemungkinan kerugian dalam suatu perdagangan. Perintah stop loss mencegah investor mengalami kerugian besar jika terjadi penurunan harga aset secara tiba-tiba.

Bagaimana Cara Kerja Stop Loss Order?

Perintah stop loss bekerja dengan menutup posisi secara otomatis ketika harga suatu aset mencapai titik tertentu. Misalnya, jika suatu saham dihargai $100, perintah stop loss dapat ditempatkan oleh investor pada $75. Jadi, jika harganya mencapai atau turun di bawah $75, maka hal ini akan memicu order jual pasar otomatis untuk saham yang dimiliki investor. Dalam contoh ini, hal ini akan membatasi kerugian investor hingga 25%. Meskipun hal di atas berkaitan dengan order beli, Stop Loss juga dapat diterapkan pada order Jual. Dalam hal ini, posisi akan ditutup jika nilai aset naik melebihi level yang ditentukan.

Apa itu Trailing Stop Order?

Trailing stop order adalah order yang ditetapkan pada posisi terbuka. Jenis order ini dirancang untuk memungkinkan trader menetapkan titik stop loss pada margin tetap dari harga pasar. Jadi, jika harga bergerak mendukung posisi terbuka, titik stop akan berubah sesuai dengan itu, menjaga margin yang sama antara stop loss dan harga pasar.

Menetapkan Batas dan Berhenti dengan Pasar dan Perintah Masuk

Saat mengatur Market Order atau Entry Order, Anda dapat menetapkan batas dan perintah stop atau trailing stop terlebih dahulu. Centang opsi Setel Berhenti/Batas yang Telah Ditentukan dan atur preferensi Anda.

FAQ Limit dan Stop Orders

Berapa batasan close order?

Limit close order hanya dieksekusi jika harga aset berada pada atau di bawah harga limit saat pasar tutup. Pesanan ini juga dapat dipenuhi sebagian, dengan menggunakan harga batas sebagai batas atas pesanan. Misalnya, jika batas pesanan penutupan ditempatkan pada saham Tesla sebesar $600, maka batas tersebut hanya akan aktif jika Tesla berada pada atau di bawah $600 pada penutupan. Jika batas close order adalah 1.000 saham dan Tesla ditutup pada $590, ada kemungkinan seluruh pesanan dapat dipenuhi pada $590, namun trader juga mungkin melihat 500 saham dibeli dengan harga $590 dan 500 saham lainnya dibeli dengan harga $595.

Bagaimana cara kerja stop limit order?

Perintah stop-limit memerlukan penetapan dua titik harga. Ini adalah level stop atau awal dari target harga yang ditentukan, dan level batas, yang merupakan target harga luar untuk trading tersebut. Selain itu, trader juga harus menentukan jangka waktu di mana order stop-limit dianggap dapat dieksekusi. Keuntungan dari jenis order ini adalah memberi trader kendali yang tepat atas waktu dan harga di mana order dapat dipenuhi. Ada juga kelemahan dari jenis order ini, yaitu trading tidak akan dieksekusi jika harga aset gagal mencapai harga stop selama jangka waktu yang ditentukan pada order.

Apakah market order atau limit order lebih baik?

Pesanan pasar memungkinkan Anda membeli segera berapa pun harga pasar saat ini. Limit order memungkinkan Anda menetapkan harga sendiri untuk mengeksekusi order. Mana yang lebih baik? Itu tergantung pada kebutuhan Anda dan saham yang Anda trade. Untuk saham likuid, atau pesanan lebih kecil dari 100 saham, pesanan pasar biasanya sudah cukup. Sebaiknya Anda juga memastikan pesanan Anda terpenuhi dan tidak terlalu memikirkan harganya. Limit order adalah pilihan yang lebih baik jika Anda ingin menetapkan harga sendiri, terutama bila harganya jauh dari harga saat ini. Ini juga lebih baik ketika melakukan trading saham yang tidak likuid atau ketika ada spread yang besar. Dan jika Anda melakukan trading saham dalam jumlah besar, limit order biasanya dianggap sebagai cara terbaik.

Leave a Reply